Versuchsdossier · alle Versuche im Kandidatenvergleich
Baustein: Fast-Alpha Entry-Timing-Overlay auf ATR-Band-Trend
Robustheits-Score 48.3/100 · vorläufigWer zahlt und warum?
Für diesen Bau ist keine Mechanik vor dem Test registriert. Er stammt aus der Zeit vor dem Hypothesenregister (03.09.2026) oder kam ohne Vorhersage aus.
Prüfliste nach Arnott, Harvey und Markowitz
Sieben Fragen aus „A Backtesting Protocol in the Era of Machine Learning“ (2019). Die Einstufung folgt festen Regeln aus den Feldern dieses Bauergebnisses.
| Punkt | Einstufung | Beleg |
|---|---|---|
| MotivationGab es vor dem Test eine ökonomische Begründung? | Nein | Bau ohne registrierte Vorhersage. |
| MehrfachtestsSind alle Versuche gezählt und wird dafür korrigiert? | Teilweise | 3 Varianten vor dem Lauf im Trial Ledger registriert (trl_0618e5c069f9). Das geltende Urteil korrigiert nicht für die Zahl der Versuche. |
| Daten und KostenSind Datenfenster, Datenstand und Kosten festgehalten? | Ja | Fenster 2026-03-17 bis 2026-08-10, Datenstand 2026-08-28, Slippage 0,5 Pkt je Seite; Engine-Fingerabdruck im Manifest. |
| Prüfung außerhalb der StichprobeWurde auf Daten geprüft, die beim Bau nicht bekannt waren? | Nein | Nur in-sample. Das Ergebnis dieses Baus ist kein Nachweis. |
| Stabilität über die ZeitHängt das Ergebnis an einem einzelnen Zeitraum? | Ja | Kein einzelner Monat trägt das Ergebnis (6 Monate); Aufteilung nach Marktphasen vorhanden. |
| KomplexitätIst die Regel sparsam genug für die Datenmenge? | Teilweise | 3 echte Varianten, 4 variierte Parameter (pullback_fallback, pullback_points, pullback_window_bars, use_pullback_entry). Regel: höchstens 2 variierte Parameter und 3 Varianten. |
| ForschungskulturWird auch das Scheitern veröffentlicht? | Ja | Jeder Bau erscheint unabhängig vom Ergebnis, dieses Dossier eingeschlossen; die Placebo-Kontrolle steht im Dossier. |
🧩 Baustein-Test — Variante von dax_atr_band_trend. Der Trial-Vergleich unten isoliert den Baustein-Beitrag (Trial 1 = Träger pur).
Hypothese & Vorregistrierung
Rationale: Fund 08-31 F1 (Zarattini/Pagani SSRN 6391638) formalisiert 'fast alphas': kurzlebige, standalone nach Kosten tote Mean-Reversion-Signale, die als ENTRY-TIMING-Overlay auf eine langsamere Trendstrategie echten Netto-Mehrwert liefern (SPY Sharpe 0.87->0.99). Das ist eine im Warchhold-Zoo bisher UNBESETZTE Baustein-Klasse (Entry-Ausfuehrungs-Timing) — kein Enable/Block-Gate (davon Dutzende), kein Exit-Lab, sondern reine Einstiegspreis-Verfeinerung ueber einen Gegen-Pullback. E13: die 0%-Bilanzen (regime 24x, stop_exit 6x, indicator 4x) betreffen Mess-/Gate-/Exit-Bausteine anderer Art; Entry-Timing ist neu und anti-konvergent (Tom-Kurzfazit nennt es 'staerkster Fund'). Traeger: der Fund nannte hull_suite_v3_final — dieser ist im live_bt_parity.json mit bt.pnl_pts=-404.8 NEGATIV (Paritaets-Gebot verbietet Baustein-Bau darauf). Ersatz-Traeger dax_atr_band_trend ist derselbe Concretum/Zarattini-ATR-Band-Trendfolger wie die Quelle (naeher am Paper als hull), NICHT im Paritaets-File gelistet (fail-open, keine Sperre) und nicht Sperrfrist-belegt (letzter Bau 2026-06-12). Der A/B isoliert genau den Timing-Beitrag, den das In-Sample-Paper nicht durch eine echte Single-Position-Engine gepklaerte Verifikation hat.
Abweichungen von der Quelle: Quelle SPY 5m + generischer ATR-Trendfolger -> DAX GER40 CFD 1m, reale Fixspreads, Traeger dax_atr_band_trend. Pullback-Schwelle/-Fenster in der Quelle nicht exakt spezifiziert -> literatur-plausible Defaults 5 Pkt / 5 Bars (grobes Grid, kein Mining). Kein Lookahead: Entry erst NACH bestaetigtem Ruecklauf-Bar-Close. Fallback default 'market' haelt die Trade-Menge konstant -> reiner Timing-A/B (Skip-Variante als Trial 3). Traeger-Basis rule-konform re-implementiert: kein hartkodiertes Entry-Fenster (Session via regime.session==MAIN, Fenster aus BT-Spec), Exit-Palette auf session_open/midline reduziert (PSAR/VWAP nicht Gegenstand des Entry-Timing-A/B). Overlay-OFF (Trial 1) = eingefrorene Traeger-Referenz.
Quelle: https://papers.ssrn.com/sol3/papers.cfm?abstract_id=6391638
Vorregistriertes Optimizer-Grid (festgelegt VOR dem ersten Backtest — Anti-Overfitting)
- pullback_points: 3 / 5 / 8
- pullback_window_bars: 3 / 5 / 8
- band_atr_mult: 0.5 / 0.75
Zentriert auf die zwei Overlay-Kernparameter der Quelle (Pullback-Schwelle in Punkten, Warte-Fenster in Bars) plus die Traeger-Bandbreite als Interaktions-Achse. pullback_points 3-8 Pkt deckt den mikrostrukturellen Kurzfrist-Reversions-Bereich am DAX-CFD ab (unter dem typischen Band-Break, ueber dem Fixspread von 3.5). pullback_window_bars 3-8 spiegelt die 'wenige Minuten breite' Aufloesung der Reversion aus dem Paper. band_atr_mult 0.5/0.75 innerhalb MANIFEST-min/max testet, ob der Timing-Gewinn von der Breakout-Aggressivitaet abhaengt. 3x3x2 = 18 Kombinationen (<=24).
Backtest-Trials (mit Slippage 0.5 Pkt)
| Trial | n | WR | PF | PnL (Pkt) | Max DD | PF o. Slip |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Baseline: Traeger pur (Fast-Alpha aus)use_pullback_entry=0 | 42 | 38,1% | 1,72 | +1.093 | 627 | 1,76 |
| Fast-Alpha Pullback (Quellen-Default, Fallback=market)use_pullback_entry=1, pullback_points=5, pullback_window_bars=5, pullback_fallback=market | 42 | 45,2% | 1,76 | +1.075 | 515 | — |
| Fast-Alpha Pullback + Skip-Fallbackuse_pullback_entry=1, pullback_points=5, pullback_window_bars=5, pullback_fallback=skip | 28 | 42,9% | 1,63 | +608 | 494 | — |
Robustheit (bestes Trial)
PF-90%-Bereich über Handelstage
0.87 – 3.07
38 Handelstage. Einzeltrade-Intervall (zu eng, nur zum Vergleich): 0.94 – 3.14
Top-3-Trades am Gewinn
40%
PF bei +1.0 Pkt Slippage
1.68
Statistik-Härtung: Ertrag je Trade 25.6 Pkt; mit 80 % Sicherheit nachweisbar wäre erst ein Vorteil ab etwa 56.9 Pkt (Tagescluster berücksichtigt) — UNTERPOWERT: die Stichprobe ist zu klein, um diesen Wert von null zu trennen.
🎲 Placebo-Kontrolle (zeit-gejitterte Zufalls-Entries, gleiche Trade-Geometrie)
Kandidat 1075.2 Pkt vs. Placebo-Median 2348.6 / p95 3251.5 Pkt · Perzentil-Rang 0%
Kandidat <= p80 der Placebos — von Zufalls-Timing nicht klar unterscheidbar
| Regime | n | PF | PnL |
|---|---|---|---|
| range_day | 31 | 1.92 | +923 |
| mixed_day | 2 | 9.25 | +287 |
| trend_down_day | 2 | 99 | +150 |
| trend_up_day | 2 | 0 | -128 |
| volatile_day | 5 | 0.35 | -158 |
Test-Timeline
Jeder weitere Test dieses Builds (Optimizer-Sweep, Forward-Monat, Re-Run) erscheint hier automatisch.
2026-08-31
Build + Backtest (Auto-Build-Agent)
Der getestete Baustein verbesserte die Ausgangsstrategie nicht. (A/B: Traeger PF 1.72 vs Overlay 1.76) — Baustein verworfen, Traeger unveraendert
2026-08-31
Nikkei-Gegenprobe (Transfer-Test, ATR-skaliert)
Keine Signale im Nikkei-Handelsfenster (02:00–08:00 Berlin) — kein Transfer-Ergebnis.