Versuchsdossier · alle Versuche im Kandidatenvergleich

DAX Round-Number Barrier Reversal (Osler / Donaldson-Kim)

Robustheits-Score 54.8/100 · vorläufig

Schwaches Signal2026-07-07Mean ReversionTier 1dax_round_number_reversal🔒 Export (Admin)

Wer zahlt und warum?

Für diesen Bau ist keine Mechanik vor dem Test registriert. Er stammt aus der Zeit vor dem Hypothesenregister (03.09.2026) oder kam ohne Vorhersage aus.

Prüfliste nach Arnott, Harvey und Markowitz

Sieben Fragen aus „A Backtesting Protocol in the Era of Machine Learning“ (2019). Die Einstufung folgt festen Regeln aus den Feldern dieses Bauergebnisses.

Prüfliste mit Einstufung und Beleg
Punkt	Einstufung	Beleg
MotivationGab es vor dem Test eine ökonomische Begründung?	Nein	Bau ohne registrierte Vorhersage.
MehrfachtestsSind alle Versuche gezählt und wird dafür korrigiert?	Nein	Keine Registrierung im Trial Ledger nachgewiesen.
Daten und KostenSind Datenfenster, Datenstand und Kosten festgehalten?	Nein	Kein Run-Manifest.
Prüfung außerhalb der StichprobeWurde auf Daten geprüft, die beim Bau nicht bekannt waren?	Teilweise	1 Vorwärtsmonat auf neuen Daten. Ob das zur Entscheidung reicht, sagt das Power-Urteil auf der Evidenzseite.
Stabilität über die ZeitHängt das Ergebnis an einem einzelnen Zeitraum?	Ja	Kein einzelner Monat trägt das Ergebnis (4 Monate); Aufteilung nach Marktphasen vorhanden.
KomplexitätIst die Regel sparsam genug für die Datenmenge?	Ja	3 echte Varianten, 2 variierte Parameter (grid_step, mode). Regel: höchstens 2 variierte Parameter und 3 Varianten.
ForschungskulturWird auch das Scheitern veröffentlicht?	Ja	Jeder Bau erscheint unabhängig vom Ergebnis, dieses Dossier eingeschlossen.

Hypothese & Vorregistrierung

Rationale: Erster Fund der Rundnummern-Familie (Osler JF 2003 / Donaldson-Kim JFQA 1993, 07-06-classic, Tier 1) — im Digest bislang komplett ungetestet, damit die am laengsten nicht getestete Familie (Vielfalt vor Wiederholung). Kernhypothese: an runden 100er-Marken clustern Take-Profit- (Reversal/Anker) und Stop-Orders (Kaskade/Breakout); die Preis-Konsequenz ist single-series handelbar. Tritt als Challenger gegen die bestehende Fade-Familie (dax_pdh_pdl_fade PF 2.1, dax_open_overreaction_fade) an, mit distinktem Trigger (psychologische Marke statt Range-/Open-Extrem). Reversal ist laut Fund der aussichtsreichere der beiden Sub-Trades.

Abweichungen von der Quelle: Originale sind FX-Orderbuch (Osler) bzw. DJIA-Tagesdaten (Donaldson-Kim). Hier single-series DAX-Index 1m ohne Orderbuch: die Order-Cluster bleiben unbeobachtet, nur ihre Preis-Konsequenz (Rundmarken-Trigger) wird gehandelt. R-Multiple-Take-Profit, first_touch_only-Gate (nur erster Anlauf/Durchbruch je Marke/Tag) und ATR-skalierte Stops sind unsere Umsetzung; die Quellen geben keine expliziten Exits. Keine Uhrzeit-Gates im Code — Entry-Floor 09:00 / Hard-Cut 20:00 kommen aus dem Slot.

Quelle: https://www.newyorkfed.org/medialibrary/media/research/staff_reports/sr125.pdf

Vorregistriertes Optimizer-Grid (festgelegt VOR dem ersten Backtest — Anti-Overfitting)

grid_step: 50 / 100 / 200
approach_buffer_points: 5 / 8 / 12
tp_r_mult: 1 / 2

grid_step deckt die von Osler/Donaldson-Kim genannten psychologischen Marken ab (50er Sekundaer, 100er Primaer, 200er groebere Anker). approach_buffer_points variiert das Anlauf-Fenster an die Marke (5-12 Pkt, plausibel fuer DAX-1m-Noise). tp_r_mult prueft das Chance-Risiko-Ziel (1R vs 2R) — die Quellen geben kein festes Ziel, daher konservativ zwei Stufen. 3x3x2 = 18 Kombinationen, alle innerhalb der MANIFEST-min/max, kein exotisches Mining.

Backtest-Trials (mit Slippage 0.5 Pkt)

Trial	n	WR	PF	PnL (Pkt)	Max DD	PF o. Slip
Baseline Reversal (Donaldson-Kim, 100er-Fade)	156	44,9%	1,13	+446	971	1,18
Breakout-Kaskade (Osler Stop-Cascade, 100er)mode=breakout	0	0,0%	—	+0	0	—
Reversal auf 50er-Marken (Osler Sekundaer-Cluster)grid_step=50	216	40,3%	0,85	-684	1.071	—

Robustheit (bestes Trial)

PF-90%-Bereich über Handelstage

—

Kein Tagesintervall gespeichert. Einzeltrade-Intervall (zu eng, nur zum Vergleich): 0.85 – 1.51

Top-3-Trades am Gewinn

12%

PF bei +1.0 Pkt Slippage

1.04

2026-03: +2732026-04: -2852026-05: +1872026-06: +271

Regime	n	PF	PnL
trend_down_day	12	3.87	+404
trend_up_day	25	1.36	+227
volatile_day	13	1.27	+64
mixed_day	4	0.24	-124
range_day	102	0.94	-124

Baustein-Varianten dieses Trägers

2026-08-21Baustein: Round-Number Stop-Cascade-Placement (Osler SR150) auf dax_round_number_reversalBaustein ohne Mehrwert 2026-09-01Baustein: DMNR Vola/Turnover Exit-Horizon-Regler auf dax_round_number_reversalBaustein besser als Träger (in-sample, Unsicherheit nicht gemessen)2026-09-20Baustein: Round-Number-Reversal Exit-Lab-A/B (Original-Exits vs. time120_sl25 vs. prove10_10p_sl25)Baustein besser als Träger (in-sample, Unsicherheit nicht gemessen)2026-09-28Baustein: Round-Number-Reversal Exit-Lab-A/B II (Original-Exits vs. time120_sl25 vs. sl15_notp)Baustein besser als Träger (in-sample, Unsicherheit nicht gemessen)2026-10-16Baustein: Round-Number-Reversal Exit-Lab-A/B III (Original-Exits vs. time_frac25_sl25 vs. time120_sl25)Baustein besser als Träger (in-sample, Unsicherheit nicht gemessen)

Test-Timeline

Jeder weitere Test dieses Builds (Optimizer-Sweep, Forward-Monat, Re-Run) erscheint hier automatisch.

2026-07-07
Build + Backtest (Auto-Build-Agent)
Ein schwaches, unbestätigtes Signal — zu wenig für einen Kandidaten. unverifiziert
2026-07-07
Nikkei-Gegenprobe (Transfer-Test, ATR-skaliert)
Keine Signale im Nikkei-Handelsfenster (02:00–08:00 Berlin) — kein Transfer-Ergebnis.

2026-07-16

Parameter-Sweep (vorregistriertes Grid, Wochenend-Optimizer)

Vollständiger Report

Optimizer-Lauf 2026-07-16 — DAX Round-Number Barrier Reversal (Osler / Donaldson-Kim)

Vorregistriertes Grid (18 Kombis, festgelegt beim Bau am 2026-07-07, vor jedem Ergebnis). Grid-Begruendung: grid_step deckt die von Osler/Donaldson-Kim genannten psychologischen Marken ab (50er Sekundaer, 100er Primaer, 200er groebere Anker). approach_buffer_points variiert das Anlauf-Fenster an die Marke (5-12 Pkt, plausibel fuer DAX-1m-Noise). tp_r_mult prueft das Chance-Risiko-Ziel (1R vs 2R) — die Quellen geben kein festes Ziel, daher konservativ zwei Stufen. 3x3x2 = 18 Kombinationen, alle innerhalb der MANIFEST-min/max, kein exotisches Mining.

Split: IS 17.03.2026 – 21.05.2026 (Auswahl) | OOS 21.05.2026 – 25.06.2026 (einmaliger Test) | Embargo: letzte 21 Tage gesperrt

In-Sample Top 10 (von 18)

Kombi

PnL (Pkt)

Parameter dieser Variante
approach buffer points	5
grid step	200
tp r mult	1

60.27%

1.4675

+555 Pkt

Parameter dieser Variante
approach buffer points	12
grid step	200
tp r mult	2

45.95%

1.3831

+737 Pkt

Parameter dieser Variante
approach buffer points	5
grid step	200
tp r mult	2

46.58%

1.3741

+628 Pkt

Parameter dieser Variante
approach buffer points	12
grid step	200
tp r mult	1

59.46%

1.3385

+467 Pkt

Parameter dieser Variante
approach buffer points	8
grid step	200
tp r mult	2

44.59%

1.285

+527 Pkt

Parameter dieser Variante
approach buffer points	8
grid step	200
tp r mult	1

56.76%

1.23

+311 Pkt

Parameter dieser Variante
approach buffer points	8
grid step	100
tp r mult	2

113

38.94%

1.1372

+375 Pkt

Parameter dieser Variante
approach buffer points	12
grid step	100
tp r mult	2

112

38.39%

1.1291

+379 Pkt

Parameter dieser Variante
approach buffer points	5
grid step	100
tp r mult	2

116

38.79%

1.1175

+316 Pkt

Parameter dieser Variante
approach buffer points	5
grid step	50
tp r mult	1

153

52.94%

1.0601

+147 Pkt

IS-Auswahl: {"approach_buffer_points": 12.0, "grid_step": 200.0, "tp_r_mult": 2.0} (Expectancy 9.9566, PF 1.3831, n=74)

Parameter Stability Map (volle Grid-Flaeche, 18 Kombis)

Nachbar-Stabilitaet: 3/3 Nachbarn positiv, Nachbar-Ø/Optimum = 0.56 (PLATEAU — robust)

Alle Kombis (IS)

Kombi

Expectancy

PnL

Parameter dieser Variante
approach buffer points	12
grid step	100
tp r mult	1

114

0.945

-1.1724

-134

Parameter dieser Variante
approach buffer points	12
grid step	100
tp r mult	2

112

1.1291

3.3873

+379

Parameter dieser Variante
approach buffer points	12
grid step	200
tp r mult	1

1.3385

6.31

+467

Parameter dieser Variante
approach buffer points	12
grid step	200
tp r mult	2

1.3831

9.9566

+737

Parameter dieser Variante
approach buffer points	12
grid step	50
tp r mult	1

157

0.9124

-1.7603

-276

Parameter dieser Variante
approach buffer points	12
grid step	50
tp r mult	2

155

0.8033

-5.188

-804

Parameter dieser Variante
approach buffer points	5
grid step	100
tp r mult	1

118

0.9296

-1.3176

-155

Parameter dieser Variante
approach buffer points	5
grid step	100
tp r mult	2

116

1.1175

2.7198

+316

Parameter dieser Variante
approach buffer points	5
grid step	200
tp r mult	1

1.4675

7.6048

+555

Parameter dieser Variante
approach buffer points	5
grid step	200
tp r mult	2

1.3741

8.603

+628

Parameter dieser Variante
approach buffer points	5
grid step	50
tp r mult	1

153

1.0601

0.9593

+147

Parameter dieser Variante
approach buffer points	5
grid step	50
tp r mult	2

152

1.013

0.2876

+44

Parameter dieser Variante
approach buffer points	8
grid step	100
tp r mult	1

115

0.8949

-2.1323

-245

Parameter dieser Variante
approach buffer points	8
grid step	100
tp r mult	2

113

1.1372

3.3176

+375

Parameter dieser Variante
approach buffer points	8
grid step	200
tp r mult	1

1.23

4.208

+311

Parameter dieser Variante
approach buffer points	8
grid step	200
tp r mult	2

1.285

7.1224

+527

Parameter dieser Variante
approach buffer points	8
grid step	50
tp r mult	1

156

0.9892

-0.1899

-30

Parameter dieser Variante
approach buffer points	8
grid step	50
tp r mult	2

154

0.9639

-0.8314

-128

Out-of-Sample (je genau 1 Lauf)

	n	WR	PF (m.Slip)	PnL (m.Slip)	PF (o.Slip)	PnL (o.Slip)
Optimiert	26	34.62%	0.8149	-136 Pkt	0.8469	-110 Pkt
Baseline (Anker)	56	44.64%	1.1541	+168 Pkt	—	—

Verdict-Regel + IS-Auswahl basieren auf den realistischen Werten mit Slippage; „o. Slip" ist der Idealwert ohne Ausführungskosten.

Verdict

Optimierung NICHT bestätigt — Baseline behalten, kein Edge-Nachweis

Regel: bestätigt nur wenn OOS-PF >= 1.1 UND OOS-n >= 10 UND optimiert >= Baseline im OOS.

2026-09-01
Forward-Monat 2026-09
-110,4 Pkt · 47 Trades (ungesehene Daten)

📅 Forward-Bilanz: 0/1 Monate positiv · -110 Pkt auf ungesehenen Daten.